嚴(yán)懲光大證券，必將成為中國(guó)資本市場(chǎng)監(jiān)管史上的一個(gè)“標(biāo)桿”案例，它將警醒所有的市場(chǎng)參與者，監(jiān)管的權(quán)威不可輕視，一切擾亂市場(chǎng)秩序的行為終將受到嚴(yán)懲。圖為位於北京的中國(guó)證監(jiān)會(huì)。新華社發(fā)（李鑫 攝）

　　新華網(wǎng)北京8月31日電（記者 王悅威）8月30日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)公佈了對(duì)光大證券“烏龍”事件的調(diào)查和處理結(jié)果，認(rèn)定光大證券多項(xiàng)行為違法違規(guī)，構(gòu)成內(nèi)幕交易，沒收其違法所得並處以5倍罰款，罰沒款總計(jì)5.23億元。

　　在證監(jiān)會(huì)主席肖鋼對(duì)違法違規(guī)行為再三強(qiáng)調(diào)“從嚴(yán)從快”打擊的當(dāng)下，證監(jiān)會(huì)對(duì)光大證券的“頂格”處罰不僅反映出監(jiān)管層依法治市的強(qiáng)烈決心，在今後資本市場(chǎng)監(jiān)管轉(zhuǎn)型的道路上，也極具“標(biāo)桿”意義。

　　當(dāng)前，我國(guó)經(jīng)濟(jì)社會(huì)進(jìn)入轉(zhuǎn)型的關(guān)鍵戰(zhàn)略期，資本市場(chǎng)的監(jiān)管執(zhí)法領(lǐng)域也面臨著嚴(yán)峻的形勢(shì)和挑戰(zhàn)，違法案件呈多發(fā)高發(fā)態(tài)勢(shì)、違法手段越來越複雜隱蔽、執(zhí)法資源相對(duì)緊張......這一系列不利因素都對(duì)監(jiān)管層造成了一定的困擾。然而，從5月份的萬福生科案到此次光大證券“烏龍”事件的處理結(jié)果上可以看出，證監(jiān)會(huì)正不斷加強(qiáng)監(jiān)管執(zhí)法，通過一記記重拳，肅清市場(chǎng)隱患，規(guī)範(fàn)市場(chǎng)秩序。

　　資本市場(chǎng)具有法治依賴性，只有通過推動(dòng)法治建設(shè)、加強(qiáng)監(jiān)管執(zhí)法，才能保障市場(chǎng)運(yùn)作不“脫軌”；只有通過“重典治亂”才能為資本市場(chǎng)立規(guī)，維護(hù)監(jiān)管的權(quán)威性。此次光大證券5億多元的罰款，暫停創(chuàng)新業(yè)務(wù)，不設(shè)整改期限，處罰之重堪稱“史上最嚴(yán)”。這也反映出，證監(jiān)會(huì)在執(zhí)法方面正變得越來越嚴(yán)厲、及時(shí)和透明。

　　“寬進(jìn)嚴(yán)管”、加強(qiáng)監(jiān)管執(zhí)法是當(dāng)前我國(guó)資本市場(chǎng)監(jiān)管轉(zhuǎn)型的“著力點(diǎn)”。嚴(yán)懲光大也是證監(jiān)會(huì)落實(shí)政府機(jī)構(gòu)加快職能轉(zhuǎn)變的體現(xiàn)。通過更加尊重市場(chǎng)客觀規(guī)律，扭轉(zhuǎn)“重審批、輕監(jiān)管”傾向，證監(jiān)會(huì)正逐漸將“主營(yíng)業(yè)務(wù)”從審核審批向監(jiān)管執(zhí)法轉(zhuǎn)型，將“運(yùn)營(yíng)重心”從事前把關(guān)向事中、事後監(jiān)管轉(zhuǎn)移。據(jù)介紹，在嚴(yán)懲光大證券後，證監(jiān)會(huì)也已組織專門力量，抓緊研究完善有關(guān)監(jiān)管制度規(guī)則，採(cǎi)取切實(shí)有效措施，提升市場(chǎng)穩(wěn)定運(yùn)作能力，防範(fàn)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

　　正如肖鋼主席所言，“對(duì)不該管的事情，要堅(jiān)決地放，對(duì)需要管好的事情，堅(jiān)決地管住管好，對(duì)違法違規(guī)行為，毫不手軟地追究到底、處罰到位”，儘管維護(hù)市場(chǎng)“三公”的任務(wù)艱巨，投資者保護(hù)的任務(wù)也越來越重，證監(jiān)會(huì)在監(jiān)管轉(zhuǎn)型的道路上已越走越遠(yuǎn)，而嚴(yán)懲光大證券，也必將成為中國(guó)資本市場(chǎng)監(jiān)管史上的一個(gè)“標(biāo)桿”案例，它將警醒所有的市場(chǎng)參與者，監(jiān)管的權(quán)威不可輕視，一切擾亂市場(chǎng)秩序的行為終將受到嚴(yán)懲。